法律法規(guī)與綜合能力

利息計算公式

人民幣存款計息的通用公式:

利息=本金×實際天數(shù)×日利率

積數(shù)計息法利息公式：

利息=累計計息積數(shù)×日利率

逐筆計息法利息公式：

利息=本金×年(月)數(shù)×年(月)利率→計息期為整年(月)

利息=本金×年(月)數(shù)×年(月)利率+本金×零頭天數(shù)×日利率→計息期有整年(月)又有零頭天數(shù)的

人民幣存款利率的換算公式

日利率(‰)=年利率(%)÷360

月利率(‰)=年利率(%)÷12

債券投資收益率

名義收益率=票面利息/面值×100%

即期收益率=票面利息/購買價格×100%

持有期收益率=(出售價格-購買價格+利息)/購買價格×100%

資本充足率

資本充足率=(資本-扣除項)/(風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn)+12.5倍的市場風(fēng)險資本+12.5倍的操作風(fēng)險資本)

個人理財

現(xiàn)值和終值的計算

(1)單期中的終值：

FV=C0(1+r)

其中，C0是第0期的現(xiàn)金流，r是利率。

(2)單期中的現(xiàn)值：

PV=C1(1+r)

其中，C1，是第1期的現(xiàn)金流，r是利率。

(3)多期的終值和現(xiàn)值：

FV=PV×(1+r)t

計算多期中現(xiàn)值的公式為：

PV=FV(1+r)t

其中，(1+r)t是終值復(fù)利因子，F(xiàn)V(1+r)t是現(xiàn)值貼現(xiàn)因子。

復(fù)利期間和有效年利率的計算

(1)復(fù)利期間

一年內(nèi)對金融資產(chǎn)計m次復(fù)利，t年后，得到的價值是：

FV=C0×1+rmmt

(2)有效年利率(EAR)

有效年利率的計算公式為：

EAR=1+rmm-1

年金的計算

年金是一組在某個特定的時段內(nèi)金額相等、方向相同、時間間隔相同的現(xiàn)金流。年金通常用PMT表示。

年金的利息也具有時間價值，因此，年金終值和現(xiàn)值的計算通常采用復(fù)利的形式。根據(jù)等值現(xiàn)金流發(fā)生的時間點的不同，年金可以分為期初年金和期末年金。一般來說，人們假定年金為期末年金。

(1)年金現(xiàn)值的公式為：PV=Cr1-1(1+r)t。

(2)期初年金現(xiàn)值的公式為：PV期初=Cr1-1(1+r)t(1+r)。

(3)年金終值的公式為：FV=Cr×[(1+r)t-1]。

(4)期初年金終值的公式為：PV期初=Cr×[(1+r)t-1](1+r)。

投資的預(yù)期收益率計算

E(Ri)=[P1R1+P2R2+…+PnRn]×100%=∑PiRi×100%

方差

方差描述的是一組數(shù)據(jù)偏離其均值的程度，其計算公式為：

方差=∑Pi×[Ri-E(Ri)]2

方差越大，這組數(shù)據(jù)就越離散，數(shù)據(jù)的波動也就越大；方差越小，這組數(shù)據(jù)就越聚合，數(shù)據(jù)的波動也就越小。

標準差

方差的開平方σ為標準差，即一組數(shù)據(jù)偏離其均值的平均距離。

變異系數(shù)

變異系數(shù)(CV)描述的是獲得單位的預(yù)期收益須承擔的風(fēng)險。變異系數(shù)越小，投資項目越優(yōu)。

變異系數(shù)CV=標準差/預(yù)期收益率=σi/E(Ri)

“意外”計算

失業(yè)保障月數(shù)=存款、可變現(xiàn)資產(chǎn)或凈資產(chǎn)/月固定支出

意外或災(zāi)害承受能力=(可變現(xiàn)資產(chǎn)+保險理賠金-現(xiàn)有負債)/基本費用

退休時需要準備的退休資金

應(yīng)該等于：E=1-1+c1+rnr-c

其中，E=退休后第一年支出；c=退休后生活費用增長率；r=投資報酬率；n=退休后預(yù)期余壽。

公司信貸

銷售利潤率(毛利潤率)

銷售利潤率=銷售利潤/銷售收入凈額×100%

銷售利潤=銷售收入凈額-銷售成本-銷售費用-銷售稅金及附加

營業(yè)利潤率

營業(yè)利潤率=營業(yè)利潤/銷售收入凈額×100%

營業(yè)利潤=銷售利潤-管理費用-財務(wù)費用

稅前利潤率和凈利潤率

稅前利潤率=利潤總額/銷售收入凈額×100%

利潤總額=營業(yè)利潤+投資凈收益+營業(yè)外收入-營業(yè)外支出

凈利潤率=凈利潤/銷售收入凈額×100%

凈利潤=利潤總額-所得稅

成本費用利潤率

成本費用利潤率=利潤總額/成本費用總額×100%

成本費用總額=銷售成本+銷售費用+管理費用+財務(wù)費用

資產(chǎn)負債率

資產(chǎn)負債率=負債總額/資產(chǎn)總額×100%

負債與所有者權(quán)益比率

負債與所有者權(quán)益比率=負債總額/所有者權(quán)益×100%

負債與有形凈資產(chǎn)比率

負債與有形凈資產(chǎn)比率=負債總額/有形凈資產(chǎn)×100%

有形凈資產(chǎn)=所有者權(quán)益-無形資產(chǎn)-遞延資產(chǎn)

利息保障倍數(shù)

利息保障倍數(shù)=(利潤總額+利息費用)/利息費用

流動比率

流動比率=流動資產(chǎn)/流動負債×100%

速動比率

速動比率=速動資產(chǎn)/流動負債×100%

現(xiàn)金比率

現(xiàn)金比率=現(xiàn)金類資產(chǎn)/流動負債×100%

營運資金

營運資金=流動資產(chǎn)-流動負債

現(xiàn)金債務(wù)總額比

現(xiàn)金債務(wù)總額比=經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量/債務(wù)總額

總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=銷售收入凈額/資產(chǎn)平均總額×100%

資產(chǎn)平均總額=(期初余額+期末余額)/2

流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=主營業(yè)務(wù)收入凈額/流動資產(chǎn)平均凈值×100%

流動資產(chǎn)平均凈值=(期初流動資產(chǎn)+期末流動資產(chǎn))/2

流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)=計算期天數(shù)/流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=銷售收入凈額/固定資產(chǎn)平均凈值×100%

固定資產(chǎn)平均凈值=(年初固定資產(chǎn)凈值+年末固定資產(chǎn)凈值)/2

應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率

應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率=賒銷收入凈額/應(yīng)收賬款平均余額×100%

賒銷收入凈額=銷售收入-現(xiàn)銷收入-銷售退回-銷售折讓-銷售折扣

應(yīng)收賬款平均余額=(期初應(yīng)收賬款余額+期末應(yīng)收賬款余額)/2

存貨周轉(zhuǎn)率

存貨周轉(zhuǎn)率=銷貨成本/平均存貨余額×100%

平均存貨余額=(期初存貨余額+期末存貨余額)/2

資產(chǎn)收益率

資產(chǎn)收益率=稅前凈利潤/資產(chǎn)平均總額×100%

資產(chǎn)平均總額=(期初資產(chǎn)總額+期末資產(chǎn)總額)/2

所有者權(quán)益收益率

所有者權(quán)益收益率=利潤總額/有形凈資產(chǎn)×100%